Apresentação

Introdução a Derivativos - conceitos e terminologia

Derivativos Agrícolas na B3

Hedge, especulação e arbitragem com derivativos

Mercado de balcão x bolsas de valores (listados)

Exercício 1

Exercício 2

Exercício 3

Leitura Complementar

Mercados Futuros

Futuros de Dólar na B3

Fechamento da Ptax

Futuros de DI na B3

Compra de NDF de Dólar

Planilha Ajuste NDF USD

Venda de NDF de Euro

Planilha Ajuste NDF EUR

Opções de Dólar

Comparando NDF e Opções de Dólar

Opções de Compra - Call

Planilha PayOff - Call

Opções de Venda - Put

Planilha PayOff - Put

Venda de Opções: hedge ou especulação?

Estratégias com Opções

Swap Cambial

Cálculo do ajuste do swap no vencimento

Planilha Swap Cambial - Ajuste

O mito do hedge natural

Como calcular a exposição cambial líquida

Caso Prático 1 - Marcopolo

Caso Prático 2 - Suzano e Klabin

Caso Prático 3 - Minerva

Caso Prático 4 - Tupy

Quanto custa fazer hedge cambial no Brasil?

Leitura Complementar

Hedge do Risco da Variação Cambial (com foco nas questões contábeis)

A atuação do Bacen no mercado de câmbio (explica Swaps Cambiais do Bacen)

Como operar com DI-Futuro (derivativo de taxa de juros DI, em Reais)

Vale a pena carregar a soja no armazém? (usando opções de soja e dólar)

Hedge no Agronegócio brasileiro e futuros disponíveis para negociação na B3

Produtores de soja já estão vendendo em 2020 a soja que colherão em 2022